Philip Morris

Die gestiegenen Wachstumserwartungen in den USA sowie die Entspannung im Handelskonflikt, inklusive einer temporären Senkung von Zöllen, haben das Umfeld für Aktien insgesamt verbessert.

Diese Entwicklungen haben wir zuletzt im Börsen Espresso aufgegriffen.

Handelskonflikt:

https://followmymoney.de/finanzwissen/investment-research/insights/usa-china-trade-talks-bringen-entspannung-und-cisco-earnings-neue-impulse/

Wachstum USA:

https://followmymoney.de/finanzwissen/investment-research/insights/wachstum-statt-rezession-neue-us-daten-geben-boersen-hoffnung/

Defensive Titel geraten in diesem Umfeld zunehmend unter Druck, entsprechend hat auch Philip Morris zuletzt nachgegeben. Das Abwärtsgap war ein klares, impulsives Verkaufssignal, weshalb wir die grundsätzliche Trade-Idee nun beenden.

Performance-Chart Philip Morris vom 15.05.2025 auf TradingView

Das Beispiel zeigt erneut, wie wichtig die Verbindung einer fundamentalen Idee mit einem klaren technischen Signal ist. In diesem Fall ist das Chartsignal ausgeblieben und es gab keinen Trigger für einen Einstieg. So konnten wir potenzielle Verluste vermeiden.

Sollte sich das wirtschaftliche Umfeld wieder eintrüben, könnte Philip Morris rasch wieder auf unsere Watchlist zurückkehren.

Die Aktie von Philip Morris hat sich zuletzt deutlich robuster gezeigt, als wir es ursprünglich erwartet hatten. Der von uns bevorzugte Pullback blieb aus. Stattdessen setzte sich die Aufwärtsbewegung ohne größere Zwischenkorrektur fort.

Für einen Einstieg auf der Long-Seite wäre es nun wünschenswert, dass sich die Aktie in den kommenden Tagen in einer engen Seitwärtsrange stabilisiert. Idealerweise geschieht das in dem Bereich, den wir im Chart markiert haben. Besonders interessant wäre es, wenn das offene Gap, das im Anschluss an die Quartalszahlen entstanden ist, weiterhin bestehen bleibt. Das würde ein klares Zeichen für relative Stärke liefern und könnte als Bestätigung dienen, dass institutionelle Investoren die jüngsten Kursgewinne stützen.

Sollte sich im Anschluss ein Ausbruch nach oben abzeichnen, würden wir gezielt nach einem technisch sauberen Setup suchen, das einen Einstieg mit attraktivem Chance-Risiko-Verhältnis erlaubt.

Performance-Chart Philip Morris vom 09.05.2025 auf TradingView

Unsere grundsätzliche Einschätzung zur Aktie von Philip Morris bleibt unverändert positiv. Auch wenn die Kursentwicklung bislang nicht dem ursprünglich favorisierten Szenario entspricht, sehen wir aktuell keinen Grund, von unserer These abzuweichen. In solchen Phasen ist es entscheidend, geduldig zu bleiben und nicht in überhastete Entscheidungen zu verfallen.

Wir warten weiterhin auf ein klares Signal für einen Einstieg und werden entsprechend informieren, sobald sich ein passendes Setup herauskristallisiert.

Philip Morris hat am Mittwoch seine Quartalszahlen vorgelegt und die Markterwartungen übertroffen. Die wichtigsten Kennzahlen findet ihr in der Übersicht unten.

@Earnings_Time auf X vom 23.04.2025

Diese positive Überraschung hat einen spürbaren Impuls ausgelöst: Die Aktie konnte ein neues Allzeithoch markieren und damit aus ihrer bisherigen Range ausbrechen. Angesichts des aktuellen Marktumfelds werten wir das als deutliches Stärkezeichen. Unsere übergeordnete Einschätzung der Aktie sehen wir dadurch bestätigt.

Aktuell beobachten wir aufmerksam, ob es zu einem Pullback in den Bereich des Ausbruchslevels bei 163 bis 165 US-Dollar kommt. In diesem Preisband würden wir gezielt nach Einstiegsmöglichkeiten suchen. Ein Inside Day auf diesem Niveau wäre ein interessantes technisches Signal.

Performance-Chart Philip Morris vom 24.04.2025 auf TradingView

Philip Morris liefert starke Zahlen und bricht auf ein neues Allzeithoch aus. Sollte es zu einem Rücksetzer kommen, suchen wir auf dem Breakout-Level nach einem Einstiegssignal.

Am Donnerstag gelang Philip Morris der Ausbruch aus der seit Wochen etablierten Range und dass trotz eines erneut schwachen Gesamtmarkts. Am Freitag eröffnete der US-Markt noch schwächer, begleitet von einem deutlichen Anstieg im Volatilitätsindex (VIX), was auf zunehmende Nervosität unter Anlegern hinweist.

In einem solchen Umfeld kaufen wir potenzielle Pullbacks nicht einfach per Limit-Order. An Tagen, an denen Panik aufkommt, werden oft Margin Calls ausgelöst. Um diese zu bedienen, verkaufen viele Investoren auch profitable Positionen, selbst in vermeintlich sicheren Häfen. Das zeigte sich zuletzt auch bei klassischen „Krisenwerten“ wie Gold und Silber, die temporäre Schwäche zeigten.

Wir bleiben bei Philip Morris daher im Beobachtungsmodus, halten die Aktie aber aufgrund ihres defensiven Charakters auf dem Radar. Eine ausgedehntere Seitwärtskonsolidierung wäre aus technischer Sicht sogar wünschenswert, um eine gesunde Basis für eine mögliche Trendfortsetzung zu schaffen.

Performance-Chart Philip Morris International vom 07.04.2025 auf TradingView

Bisher hat sich in Philip Morris für uns kein Einstieg ergeben. Wir behalten die Aktie auf der Watchlist und sobald wir ein Setup für einen Einstieg gefunden haben, werden wir euch informieren.